Інститут: Драм -промисловість закінчила три поспіль зниження, при цьому дохід у кварталі - 11,43 мільярда доларів, збільшився на 20,4% місяця на місяць
У останньому звіті Trendforce зазначено, що зростання попиту на сервери штучного інтелекту сприяє зростанню поставок HBM.У поєднанні з хвилею збільшення інвентаризації клієнтів DDR5 всі три основні поставки постачальників DRAM зросли у другому кварталі.Дохід від промисловості DRAM у другому кварталі становив приблизно 11,43 мільярда доларів США, що на місяць на 20,4%, що скасував три поспіль квартали.Серед постачальників, щоквартальний обсяг відвантаження SK Hynix значно збільшився на понад 35%.Відвантаження DDR5 та HBM компанії мають високу ASP (середня ціна продажу), а ASP значно збільшився.Таким чином, ASP SK Hynix зазнав контрциклічного зростання на 7-9%, що сприяло зростанню доходу в ІІ кварталі майже на 50%, щоб досягти 3,44 мільярда доларів США, зайнявши друге місце в галузі та провідне зростання галузі.
Процес DDR5 Samsung все ще є 1YNM, з обмеженими відправленнями у другому кварталі, а його середня ціна продажу знизилася приблизно на 7-9%.Однак обсяг відвантаження Samsung трохи збільшився через збільшення модульних фабричних інвентаризації та попиту на конфігурацію сервера штучного інтелекту.Це призвело до місяця на місяць збільшення на 8,6% доходу у другому кварталі, досягнувши 4,53 мільярда доларів, міцно займаєши перше місце.Технологія Meiguang, що займає третє місце, трохи запізнюється в розробці HBM.Однак доставка DDR5 становить значну частку, зберігаючи його ASP відносно стабільним.Керуючись обсягом відвантаження, його дохід становив приблизно 2,95 мільярда доларів США, щоквартальне зростання - 15,7%.Обидві компанії спостерігали зменшення частки ринку.
В цілому, через постійне зниження контрактних цін на різні продукти, постачальники продовжують повідомляти про негативну норму прибутку.У другому кварталі маржа прибутку Samsung зросла з -24% до -9%.Дохід SK Hynix та дохід ASP зросли одночасно, а норма прибутку операції значно зменшилася з -50% до -2%.З іншого боку, норма прибутку Мікрона дещо зросла з -55,4% до -36%.Trendforce очікує, що дохід галузі DRAM продовжить зростати в третьому кварталі.Після того, як постачальник зменшує виробництво, готовність знизити ціни слабшає, що свідчить про те, що ціна контракту має тенденцію до стабілізації, а майбутнє зниження обмежене.Таким чином, очікується зниження зниження цін на ціни запасів, і очікується, що норма прибутку операції перетвориться від збитків до прибутку.
Обсяг відвантаження технології Nanya зменшився протягом чотирьох послідовних кварталів.Однак, керуючись телевізійними замовленнями у другому кварталі, його дохід збільшився приблизно на 8,2%.Дохід Вінбонда збільшився на 6,9% у другому кварталі, головним чином через випуск торгів в China та збільшення виробничих потужностей фабрик KH, забезпечуючи більшу гнучкість ціноутворення та призводить до збільшення обсягу порядку.Дохід PSMC в основному походить від внутрішньо вироблених споживчих продуктів DRAM, за винятком послуг з аутсорсингу DRAM.Постраждали від млявого попиту, застарілих виробничих процесів та відсутності конкурентних цінових переваг, дохід від DRAM зменшився приблизно на 10,8%.Це робить PSMC єдиним постачальником, який зазнав зниження в цьому кварталі.Якщо ми розглянемо дохід від аутсорсингу DRAM, зменшення становить 7,8%.
В цілому, через постійне зниження контрактних цін на різні продукти, постачальники продовжують повідомляти про негативну норму прибутку.У другому кварталі маржа прибутку Samsung зросла з -24% до -9%.Дохід SK Hynix та дохід ASP зросли одночасно, а норма прибутку операції значно зменшилася з -50% до -2%.З іншого боку, норма прибутку Мікрона дещо зросла з -55,4% до -36%.Trendforce очікує, що дохід галузі DRAM продовжить зростати в третьому кварталі.Після того, як постачальник зменшує виробництво, готовність знизити ціни слабшає, що свідчить про те, що ціна контракту має тенденцію до стабілізації, а майбутнє зниження обмежене.Таким чином, очікується зниження зниження цін на ціни запасів, і очікується, що норма прибутку операції перетвориться від збитків до прибутку.
Обсяг відвантаження технології Nanya зменшився протягом чотирьох послідовних кварталів.Однак, керуючись телевізійними замовленнями у другому кварталі, його дохід збільшився приблизно на 8,2%.Дохід Вінбонда збільшився на 6,9% у другому кварталі, головним чином через випуск торгів в China та збільшення виробничих потужностей фабрик KH, забезпечуючи більшу гнучкість ціноутворення та призводить до збільшення обсягу порядку.Дохід PSMC в основному походить від внутрішньо вироблених споживчих продуктів DRAM, за винятком послуг з аутсорсингу DRAM.Постраждали від млявого попиту, застарілих виробничих процесів та відсутності конкурентних цінових переваг, дохід від DRAM зменшився приблизно на 10,8%.Це робить PSMC єдиним постачальником, який зазнав зниження в цьому кварталі.Якщо ми розглянемо дохід від аутсорсингу DRAM, зменшення становить 7,8%.